Okis, pues ahora instala el paquete iMobileCinema (for 2.x), si es que tienes tu iPod actualizado a la versión 2.2.1. (Puedes mirarlo en Ajustes -> General -> Acerca de -> Versión.) Si no tienes esa versión (o por lo menos de la 2 en adelante) quizás deberías pensar en actualizarlo.
En cuanto al mensaje que te sale, a mi normalmente me sale con tres opciones: "Upgrade Essential", "Complete Upgrade" e "Ignore (temporary)". Dale a "Complete Upgrade", no son más que actualizaciones que necesitan los repositorios de Cydia para ofrecer las últimas versiones de los programas.
Y una cosa más. No tengas miedo de instalar cosas en Cydia, nada que instales va a dañar tu iPod de ninguna manera, lo peor que puede pasar es que la aplicación no funcione. Así que instala lo que quieras y si no funciona desinstala, pero sin miedo.